Analyse des rapports macroéconomiques :

Très peu de publications macroéconomiques sont prévues pour mercredi, et aucune d’entre elles n’est importante. L’Allemagne publiera aujourd’hui son rapport sur la production industrielle d’août, mais qui, sur le marché, s’intéresse vraiment à ce chiffre en ce moment ? Aucune autre publication significative n’est au programme aujourd’hui. Tout laisse donc présager une séance en range, avec une faible volatilité — mais rappelons que, au cours du dernier mois, le marché n’a pas eu besoin de prétextes pour acheter le dollar. Par conséquent, la devise américaine peut se renforcer à tout moment.

Analyse des événements fondamentaux :

Parmi les événements fondamentaux de ce mercredi figurent les interventions des responsables de la Banque centrale européenne, Vujcic et Cipollone. Les représentants de la BCE pourraient durcir leur rhétorique concernant les taux directeurs, l’inflation de septembre s’étant accélérée plus que prévu. Toutefois, un virage plus « hawkish » et la perspective d’une troisième hausse de la BCE cette année ont peu de chances de soutenir l’euro, le marché ayant déjà ignoré à deux reprises le resserrement de la BCE. La monnaie unique ne parvient pas à rebondir même lorsque le ton restrictif de la BCE se renforce alors que celui de la Federal Reserve s’adoucit.

Le contexte géopolitique reste loin d’être idéal, même s’il ne se dégrade pas de manière visible. Les États‑Unis et l’Iran ne mènent pas de négociations officielles pour l’instant, tandis que Donald Trump continue d’affirmer qu’un accord pourrait être signé après les élections au Congrès américain. Trump répète également que le conflit entre l’Ukraine et la Russie pourrait prendre fin très bientôt — un refrain qu’il reprend depuis près de deux ans — si bien que le marché n’accorde guère de crédit à ce genre de déclarations. Ce week‑end, on a appris que le Yémen avait lancé une opération militaire contre les Houthis, lesquels poursuivent leurs frappes contre les installations et les tankers pétroliers et gaziers saoudiens. Ainsi, les tensions au Moyen‑Orient s’intensifient, contrairement aux déclarations du président américain.

Conclusions générales :

Au cours de la troisième journée de trading de la semaine, les paires de devises peuvent poursuivre tranquillement leur repli, le mouvement ne dépendant désormais ni des fondamentaux, ni de la géopolitique, ni de la macroéconomie. L’euro peut être tradé aujourd’hui dans les zones 1,1198–1,1218 et 1,1267–1,1275, et la livre sterling dans la zone 1,3259–1,3267. La volatilité pourrait être faible aujourd’hui.

Règles essentielles du système de trading :

1. La force d’un signal est déterminée par le temps nécessaire à sa formation (rebond ou cassure). Moins il faut de temps, plus le signal est fort.
2. Si deux ou plusieurs trades ont été ouverts à un certain niveau sur la base de faux signaux, tous les signaux ultérieurs provenant de ce niveau doivent être ignorés.
3. En phase de range (marché plat), n’importe quelle paire peut générer de nombreux faux signaux, ou aucun. Les niveaux techniques peuvent être négligés.
4. Sur l’unité de temps horaire, les signaux de trading de l’indicateur MACD ne doivent être exploités que lorsque la volatilité est élevée et qu’une ligne de tendance ou un canal de tendance confirme la tendance.
5. Si deux niveaux sont trop proches l’un de l’autre (à 5–20 pips près), il faut les considérer comme une zone de support ou de résistance.
6. Après un mouvement de 15 pips dans la bonne direction, le stop‑loss doit être déplacé au point mort (break even).

Ce qu’il faut surveiller sur les graphiques :

Les niveaux (zones) de prix de support et de résistance servent de cibles pour l’ouverture de positions acheteuses ou vendeuses, ou de sources de signaux.

Les lignes rouges indiquent des canaux ou des lignes de tendance qui reflètent la tendance actuelle et le sens de trading privilégié.

L’indicateur MACD (14,22,3) — l’histogramme et la ligne de signal — est un indicateur auxiliaire qui peut également fournir des signaux.

Les interventions et rapports importants (énumérés dans le calendrier économique) peuvent influencer de manière significative les mouvements des paires de devises. Par conséquent, lors de leur publication, les traders doivent aborder le trading avec la plus grande prudence, ou sortir du marché afin d’éviter des retournements soudains à l’encontre du mouvement précédent.

Les traders débutants sur le forex doivent garder à l’esprit que toutes les opérations ne peuvent pas être gagnantes. L’élaboration d’une stratégie claire et la pratique d’une gestion rigoureuse du capital sont les clés du succès à long terme en trading.