انخفض زوج EUR/USD بشكل طفيف يوم الثلاثاء، لكن لم يتم توليد أي إشارات خلال الجلسة. اليوم، قد يستأنف السعر الحركة الصاعدة باتجاه مستوى تصحيح 100.0% عند 1.1620. الارتداد من هذا المستوى سيصب في مصلحة الدولار الأميركي وقد يدفع الزوج للانخفاض نحو مستوى فيبوناتشي 76.4% عند 1.1551. أما الثبات أعلى 1.1620 فسيتيح للمتداولين توقع استمرار النمو باتجاه مستوى تصحيح 127.2% عند 1.1700.

تظل البنية الموجية على الرسم البياني للساعة ذات طابع "صعودي". الموجة الهابطة الأخيرة التي اكتملت لم تكسر القاع السابق، في حين أن الموجة الصاعدة الجديدة كسرت القمة السابقة. جميع الموجات حاليًا صغيرة جدًا. التطورات الجيوسياسية رفعت الآمال بإعادة فتح مضيق هرمز، في الوقت الذي تحاول فيه إيران والولايات المتحدة وعُمان التوصل إلى اتفاق بشأن السيطرة على هذا المضيق ذي الأهمية الاستراتيجية. ومع ذلك، تبقى فرص النجاح محدودة، في حين تتراجع التوقعات "المتشددة" للسوق بشأن السياسة النقدية لـ FOMC.

الخلفية الأساسية كانت ضعيفة إلى حد ما يوم الثلاثاء ولم تستقطب اهتمام المتداولين. فقد جاء مؤشر ZEW للمعنويات الاقتصادية في الاتحاد الأوروبي عند مستوى 31.4 نقطة مقابل توقعات عند 25.4 نقطة، بينما كانت بيانات الولايات المتحدة الخاصة ببناء المساكن وتصاريح البناء متباينة. وبذلك كان يمكن لليورو أن يعوّل على ارتفاع طفيف، لكن السوق فضّل الانتظار لمزيد من الأخبار المهمة. ومن غير المرجح أن يحصل عليها اليوم. خطاب Christine Lagarde حدث مهم، لكن كل شيء سيتوقف على ما إذا كانت Lagarde ستقدم أي تلميحات بشأن قرار السياسة النقدية لـ ECB في سبتمبر. من المفترض أن تُظهر محاضر اجتماع FOMC التي ستصدر في المساء مدى "تشدد" موقف المنظّم حاليًا؛ غير أنني أرى أن هذه المحاضر "متأخرة باستمرار". فقد انعقد اجتماع Fed قبل ثلاثة أسابيع. ومنذ ذلك الحين صدرت تقارير مخيبة للآمال حول Nonfarm Payrolls ومؤشر أسعار المستهلكين. كانت مخيبة للآمال بالنسبة للدولار. وبالتالي، قد يكون موقف Fed الآن مختلفًا تمامًا عمّا كان عليه قبل ثلاثة أسابيع. وحتى في نهاية يوليو، لم يكن "متشددًا".

على الرسم البياني لأربع ساعات، تحرك الزوج بشكل عرضي أعلى القناة السعرية الهابطة، في إشارة لا إلى مجرد هجوم "صعودي"، بل إلى تقدّم واتجاه "صعودي" مكتمل. الارتداد من مستوى 1.1514 يسمح مجددًا للمشترين بمواصلة تقدمهم. لا تُلاحظ أي انحرافات جديدة متكوّنة في أي من المؤشرات. إن التماسك أعلى مستوى 1.1578 سيسمح للمتداولين بتوقع مزيد من النمو نحو مستوى فيبوناتشي 50.0% عند 1.1630، لكنني في الوقت الحالي سأولي مزيدًا من الاهتمام للرسم البياني بالساعة.

تقرير التزامات المتداولين (COT):

خلال أحدث أسبوع تقارير، أغلق المتداولون المحترفون 4,661 مركز شراء (Long) و2,742 مركز بيع (Short). وعلى مدى سبعة أسابيع في فبراير ومارس، تلاشى التفوق الكاسح للمشترين بسبب الحرب في إيران، بينما أصبحت الأوضاع خلال الأسابيع العشرين الماضية أكثر توازنًا في ظل وقف إطلاق النار المفترض وآمال السوق بانتهاء الحرب. يبلغ إجمالي عدد مراكز الشراء التي يحتفظ بها المضاربون حاليًا 197,000، في حين يبلغ عدد مراكز البيع 257,000. البائعون يستعيدون زمام المبادرة من جديد.

بصورة عامة وعلى المدى الطويل، لا يزال كبار المشاركين في السوق يُظهرون اهتمامًا أكبر باليورو. وبالطبع تؤثر الأحداث المتنوعة حول العالم، التي كانت كثيرة في السنوات الأخيرة، في معنويات المستثمرين. وبصورة خاصة، يراقب السوق عن كثب الوضع في الشرق الأوسط، حيث يبدو أن الحرب تنتهي ثم تندلع مجددًا. في البداية تجاهل السوق وقف إطلاق النار، ثم تجاهل استئناف الحرب. وبالتالي، لم تعد الجغرافيا السياسية وحدها هي التي تحدد مصير الدولار.

المفكرة الإخبارية للولايات المتحدة والاتحاد الأوروبي:

• الاتحاد الأوروبي – خطاب رئيسة البنك المركزي الأوروبي Christine Lagarde (07:10 بالتوقيت العالمي المنسق).
• الاتحاد الأوروبي – مؤشر أسعار المستهلكين (09:00 بالتوقيت العالمي المنسق).
• الولايات المتحدة – محضر اجتماع FOMC (18:00 بالتوقيت العالمي المنسق).

تتضمن المفكرة الاقتصادية ليوم 19 أغسطس ثلاث بيانات، لكن لا يمكنني اعتبار أيًّا منها مهمًا. على الأرجح سيكون تأثير الخلفية الأساسية في معنويات السوق يوم الأربعاء ضعيفًا.

توقعات EUR/USD ونصائح التداول:

يمكن شراء الزوج اليوم بعد ارتداده من مستوى 1.1551 على الرسم البياني لكل ساعة، مع هدف عند 1.1620. كما يمكن فتح مراكز بيع إذا استقر الزوج أسفل مستوى 1.1551 على الرسم البياني لكل ساعة، مع هدف عند 1.1507.

تم رسم شبكات مستويات فيبوناتشي من 1.1620–1.1325 على الرسم البياني لكل ساعة، ومن 1.1411–1.1850 على الرسم البياني لأربع ساعات.