Анализ EUR/USD 5M

Валютная пара EUR/USD в течение последнего торгового дня прошлой недели продолжала торговаться преимущественно вбок и с небольшой волатильностью. Такой характер движения наблюдается уже 5 дней, поэтому мы сформировали канал, который визуализирует текущее направление. Оно – умеренно восходящее, но очень близкое к боковому. Падение европейской валюты застопорилось, но никто и не ждал, что пара будет каждый день двигаться на Юг. Фундаментальный и макроэкономический фон по-прежнему сигнализирует о росте доллара США, однако это не означает, что евро каждый день будет дешеветь.

В пятницу ни в США, ни в Евросоюзе важных событий не было. Если быть точнее, то не было важных макроэкономических публикаций, а вот важные выступления были. К примеру, Остан Гулсби, глава ФРБ Чикаго подтвердил слова Пауэлла об отсутствии прогресса в борьбе с инфляцией в последние месяцы, что делает невозможным снижение ставки ФРС в ближайшее время. Как видим, сигналов о том, что ФРС не намерена смягчать монетарную политику ни в июне, ни летом становится все больше и больше. Такой фундаментальный фон должен и дальше оказывать поддержку американской валюте. Впрочем, мы с начала текущего года говорим одно и то же: ФРС начнет смягчение гораздо позже, чем ждет рынок. И сейчас уже очевидно: снижение ставки в США начнется позже, даже чем в ЕС.

О торговых сигналах пятницы сказать особенно нечего. Еще в начале европейской торговой сессии цена зашла в область «линия Киджун-сен – уровень 1,0669», где и провела весь день. Таким образом, ни одного торгового сигнала сформировано не было, а у трейдеров не было никаких оснований заходить в рынок.

Отчет COT:

Последний отчет COT датирован 16 апреля. На иллюстрации выше отлично видно, что нетто-позиция некоммерческих трейдеров «бычья» уже очень давно. Проще говоря, количество длинных позиций на рынке выше, чем количество коротких. Однако в то же время нетто-позиция некоммерческих трейдеров (красная линия) снижается в последние месяцы, а коммерческих (синяя линия) растет. Это говорит нам о том, что настроение на рынке меняется на «медвежье», так как спекулянты наращивают продажи евровалюты. Мы также по-прежнему не видим никаких фундаментальных факторов для укрепления европейской валюты, а технический анализ говорит о продолжении формирования нисходящего тренда. Сразу три нисходящие линии тренда на недельном графике указывают на весьма вероятное продолжение падения.

В данное время красная и синяя линии движутся по направлению друг к другу (то есть происходит смена тренда после роста), поэтому мы продолжаем выступать за падение европейской валюты. В течение последней отчетной недели количество лонгов у группы «Non-commercial» выросло на 3,5 тысячи, а количество шортов – на 24,0 тысячи. Соответственно, нетто-позиция снизилась на 21,5 тысячи. В общем и целом нетто-позиция продолжает снижаться, как и евровалюта. Количество контрактов BUY выше, чем количество контрактов SELL, у некоммерческих трейдеров всего на 12 тысяч (было – 32,7 тысячи).

Советуем ознакомиться с другими статьями автора:

Обзор пары EUR/USD. 22 апреля. Выступление Кристин Лагард и бесперспективность евро.

Обзор пары GBP/USD. 22 апреля. ВВП США может вновь обескуражить противников доллара.

Торговые рекомендации и разбор сделок по GBP/USD на 22 апреля.

Анализ EUR/USD 1Н

На часовом таймфрейме пара резко возобновила нисходящий тренд, но уже неделю находится в новом флэте. Так как ожидания по снижению ставки ФРС в 2024 году резко снизились, теперь доллар США может и должен продолжать рост еще пару месяцев точно. Особенно, на фоне грядущего смягчения монетарной политики ЕЦБ уже в июне. Практически все факторы указывают сейчас на южное направление движения. Рынку нужна пауза на некоторое время, но движения вверх сильнее коррекции мы не ждем.

На 22 апреля мы выделяем следующие уровни для торговли — 1,0530, 1,0581, 1,0658-1,0669, 1,0757, 1,0797, 1,0836, 1,0886, 1,0935, 1,1006, 1,1092, а также линии Сенкоу Спан Б (1,0745) и Киджун-сен (1,0646). Линии индикатора Ишимоку в течение дня могут перемещаться, что следует учитывать при определении торговых сигналов. Не забываем про выставление ордера Stop-Loss в безубыток, если цена прошла в верном направлении 15 пунктов. Это обезопасит от возможных убытков, если сигнал окажется ложным.

В понедельник в Евросоюзе запланировано выступление Кристин Лагард, и это событие станет единственным интересным событием дня. Мы не ждем от госпожи Лагард важных заявлений, поэтому считаем, что понедельник пройдет скучно. Сильных движений мы не ждем, скорее всего, пара останется в пределах нового, практически бокового канала.

Пояснения к иллюстрациям:

Ценовые уровни поддержки и сопротивления(resistance/support) – толстые красные линии, около которых движение может закончится. Не являются источниками торговых сигналов.

Линии Киджун-сен и Сенкоу Спан Б – линии индикатора Ишимоку, перенесенные на часовой таймфрейм с 4-часового. Являются сильными линиями.

Уровни-экстремумы – тонкие красные линии, от которых ранее цена отскакивала. Являются источниками торговых сигналов.

Желтые линии – линии тренда, трендовые каналы и любые другие технические паттерны.

Индикатор 1 на графиках COT – размер нетто-позиции каждой категории трейдеров.